28.7.2026 09:00:07 EEST | S-Bank Plc |
Half Year financial report
Stable earnings performance continued
Operating profit decreased by 10.8 per cent to EUR 46.3 million (51.9)
Deposits increased to EUR 10.7 billion (10.0*)
Lending was EUR 9.5 billion (9.4*)
Assets under management increased to EUR 9.3 billion (8.7* **)
Capital adequacy ratio increased to 25.5 per cent (25.3*)
Number of active customers increased to 896 000 (822 000*)
* Figure for the corresponding period of 2025 is used in comparison. ** The total amount of assets under management includes client assets managed by S-Bank Properties Ltd, which were previously reported separately. Amounts for the comparison period have been adjusted accordingly.
Outlook for 2026 (unchanged)
We expect S-Bank’s operating profit for the whole year to stay at the same or slightly lower level than in the year 2025. The investments related to implementing our strategy will remain at a high level. The outlook for 2026 is subject to uncertainties regarding the operating environment, geopolitical tensions, economy, employment and real estate market.
Comments by Riikka Laine-Tolonen, CEO
There were more positive signs in the Finnish economy at the beginning of the year. Private consumption picked up, and investment and foreign trade strengthened. Business and consumer confidence both strengthened over the spring. The housing market had a difficult start to the year. The anticipated turnaround did not materialise; instead, the number of housing transactions fell compared with the previous year and prices continued to decline. In June, the Finnish Financial Supervisory Authority decided to raise the housing loan cap to 95 per cent for all borrowers, not just first-time homebuyers. We welcome this change and hope it will support a recovery in the housing market.
S-Bank’s earnings performance remained stable during the second quarter, and operating profit for January–June was EUR 46.3 million.
In Banking, our deposit base grew to EUR 10.7 billion and the loan portfolio to EUR 9.5 billion. S-Etukortti Visa cards are being used more actively, and in January–June euro-denominated purchases were up by approximately 11 per cent year on year. Despite the challenging housing market, S-Bank made a strong start to the year in housing lending compared with the previous year. The volume of new housing loans compared favourably with S-Bank’s share of the Finnish housing loan market.
In Wealth Management, the positive performance of the investment markets bolstered customers’ interest in investing. Our assets under management rose to EUR 9.3 billion, and the number of unit holders in the S-Bank funds increased to 538 000.
A more customer-centric service model
S-Bank is on a journey towards greater customer focus and digitalisation. The renewal of the service model is one of the most significant changes affecting the entire bank during the current strategy period.
The S-mobiili app is at the heart of the renewal, and it will have an increasingly important role as a service channel. Over the past quarter, we launched again several new features on S-mobiili, such as a chatbot that helps our customers manage their banking matters around the clock. The popular app already has around 2.7 million individual users, with around 1.7 million weekly users.
We ensure a seamless digital banking experience by continuously developing our services and supporting customers in using them. At the same time, we aim to ensure that as many people as possible are able to use the digital services. The results have been encouraging. For example, as many as 93 per cent of customers who received digital guidance at S-Bank branches went on to use our digital services within the following month.
Alongside our digital channels, we are also improving the customer experience in other service channels. We made it easier to manage day-to-day financial matters by expanding our range of cash services during the spring. TalletusOtto ATMs complement the services available at S Group locations by expanding access to cash services and making cash deposits easier.
Award-winning wealth management expertise
Our wealth management expertise received important recognition when the S-Pankki High Yield Eurooppa Korko Sijoitusrahasto fund received the prestigious LSEG Lipper Fund Awards Nordics award for the fifth time. The fund was awarded as the best fund in the Nordic countries investing in European high-yield bonds over a five-year period.
S-Bank has also made a name for itself as a pioneer in impact investing in the Nordic countries. In April, we launched a new impact fund, S-Pankki Social Finance I Ky – Kestävä työelämä. The fund supports the realisation of sustainable working lives by financing projects aimed at training, employment and extending working lives. We already have several impact funds, and the projects they have funded have helped over 10 000 people find employment.
Growth, development and more satisfied customers
The first half of 2026 has been a success by many measures. Our strategy has progressed according to plan, and we have launched several new services and developed solutions that make our customers’ daily lives easier.
This work is reflected in higher customer satisfaction and increased customer activity. At the end of June, we already had 896 000 active customers. The number of customers who consolidate their banking with S-Bank also increased: the figure was 151 000 at the end of the review period. Our active customers’ willingness to recommend us remains at a good level, with an NPS of 51.
Public tender offer for the shareholders of Oma Savings Bank
After the review period, on 9 July 2026, we launched a voluntary public cash tender offer for all the issued and outstanding shares in Oma Savings Bank Plc. The tender offer’s offer period is currently underway and is expected to end on 25 September 2026. The transaction is expected to be completed during the fourth quarter of 2026. Upon the completion of the transaction, Oma Savings Bank would be a subsidiary of S-Bank.
This transaction would be a natural step in implementing our strategy, and, if completed, would make S-Bank an even stronger alternative for customers. By combining the strengths of both banks, we could offer even better services and customer experience, combining digital convenience, personal service and a strong local presence.
A larger size category would improve our ability to invest in the development of the bank and its services in an operating environment where customer expectations and the demands placed on banking are constantly increasing. The combination would also create excellent conditions for expanding our corporate banking business, making us an even more attractive partner for an increasing number of customers.
Our experience gained from previous corporate transactions gives us strong capabilities to execute the potential combination in a controlled, smooth and responsible manner, from the perspective of both customers and personnel.
I would like to offer my heartfelt thanks to our customers, personnel, owners and investors. This provides a strong foundation as we move into the second half of the year.
January–June 2026
S-Bank Group’s operating profit decreased by 10.8 per cent and was EUR 46.3 million (51.9). Profit for the review period after taxes was EUR 37.0 million (40.0). Return on equity decreased to 7.1 per cent (8.1).
Total income amounted to EUR 194.8 million (198.1), a decrease of 1.7 per cent.
Net interest income decreased by 5.7 per cent, totalling EUR 136.5 million (144.7). The decline in net interest income leveled off during the review period. The interest rate level started to rise as from March. Net fee and commission income increased by 9.2 per cent and was EUR 52.2 million (47.8). When taking into consideration the changes in accrual principles related to net fees for cards totalling EUR 2.9 million, comparable increased was 3.2 per cent. Net income from investing activities was EUR 1.2 million (0.7). Other operating income was EUR 4.9 million (4.8).
Operating expenses for the review period totalled EUR 132.8 million (134.3). This is 2.9 per cent more than during the comparison period. Personnel expenses accounted for EUR 54.1 million (48.3) of operating expenses. The growth was affected by the increased number of personnel and the development in salaries.
Other administrative expenses totalled EUR 70.2 million (64.1). The growth was mainly due to the IT, marketing, card manufacturing and consulting related expenses and use of rental labor. Depreciation and impairment of tangible and intangible assets amounted to EUR 9.7 million (9.9). Other operating expenses totalled EUR 4.1 million (12.0). The comparison period included EUR 7.7 million penalty fees.
Expected and final credit losses of EUR 17.1 million (17.3) were recognised in the consolidated income statement during the review period. The impact on profit and loss was reduced by received payments related to earlier recognised credit losses. Reversals, or recovered credit losses, amounted to EUR 6.9 million (5.4). Consequently, the total net effect on profit of expected and final credit losses was EUR 10.2 million (11.8).
At the end of the review period, total deposits were EUR 10 665.9 million (10 170.8). Deposits repayable on demand totalled EUR 9 480.8 million (9 271.8) and time deposits EUR 1 185.2 million (899.0). During the past 12 months, total deposits grew by 6.8 per cent. Household customers’ deposit portfolio grew by 7.6 per cent year on year and was EUR 9 876.6 million. Corporate customers’ deposit portfolio decreased by 2.2 per cent year on year and was EUR 789.3 million.
At the end of the review period, the total amount of deposits in S-Bank covered by the deposit guarantee scheme was EUR 8 941.3 million (8 508.0).
At the end of the review period, the loan portfolio totalled EUR 9 459.1 million (9 407.6). During the past 12 months, the loan portfolio grew by 0.7 per cent. The household loan portfolio grew by 1.1 per cent year on year and was EUR 8 245.7 million. The corporate loan portfolio decreased by 2.0 per cent year on year and was EUR 1 213.4 million.
The loan-to-deposit ratio, which describes the ratio between the loan portfolio and deposits, was 89 per cent (92).
At the end of the review period, the bank’s debt securities totalled EUR 1 175.9 million, compared with EUR 1 045.6 million at the end of 2025. Deposits in central banks and cash totalled EUR 2 841.0 million (2 535.3).
At the end of the review period, S-Bank’s equity was EUR 1 057.1 million, compared with EUR 1 041.6 million at the end of 2025. The change in equity was due to the net profit for the review period and paid out dividend EUR 20.1 million (20.1). Equity ratio was 7.7 per cent (7.9).
At the end of the review period, assets under management were EUR 9 302.8 million (9 325.7). The total amount of assets under management includes client assets managed by S-Bank Properties Ltd, which were previously reported separately. Amounts for the comparison period have been adjusted accordingly. Of assets under management, S-Bank’s mutual fund capital accounted for EUR 5 715.2 million (5 671.6), wealth management capital accounted for EUR 2 350.5 million (2 473.4), funds issued by other than Group companies for EUR 859.6 million (795.7) and assets managed by S-Bank Properties Ltd for EUR 377.6 million (375.1). In the review period, net subscriptions to S-Bank’s mutual funds amounted to EUR -154.8 million compared with EUR 365.8 million a year earlier.
Key figures
1-6/2026
1-6/2025
Change
Q2 2026
Q2 2025
Change
Net interest income (MEUR)
136.5
144.7
-5.7%
70.2
71.7
-2.1%
Net fee and commission income (MEUR)
52.2
47.8
9.2%
26.9
24.2
11.0%
Total income (MEUR)
194.8
198.1
-1.7%
99.8
98.0
1.9%
Total expenses (MEUR)
-138.2
-134.3
2.9%
-70.6
-65.6
7.7%
Net credit losses (MEUR)
-10.2
-11.8
-13.3%
-5.3
-4.4
19.2%
Operating profit (MEUR)
46.3
51.9
-10.8%
23.9
28.0
-14.6%
Cost-to-income ratio *
0.71
0.68
0.03
0.71
0.67
0.04
30 Jun 2026
31 Dec 2025
Change
Liabilities to customers, deposits (MEUR)
10 665.9
10 170.8
4.9%
Receivables from customers, lending (MEUR)
9 459.1
9 407.6
0.5%
Debt securities (MEUR)
1 175.9
1 045.6
12.5%
Equity (MEUR)
1 057.1
1 041.6
1.5%
Expected credit losses (ECL) (MEUR)
49.9
49.3
1.4%
Assets under management (MEUR)**
9 302.8
9 325.7
-0.2%
Return on equity (%)
7.1
8.2
-1.2
Return on assets (%)
0.5
0.6
-0.1
Equity ratio (%)
7.7
7.9
-0.2
Capital adequacy ratio (%)
25.5
25.3
0.2
* As of 30 June 2026, cost-to-income ratio has been calculated based on the actual figure for the review period. Previous calculation method was a 12-month rolling calculation. Amounts for the comparison period have been adjusted accordingly. ** The total amount of assets under management includes client assets managed by S-Bank Properties Ltd, which were previously reported separately. Amounts for the comparison period have been adjusted accordingly.
Pillar 3 report
S-Bank’s Pillar 3 Half-year Report 2026 has been published on the Pillar 3 Data Hub data collection platform maintained by the European Banking Authority.
Webcast on the results
S-Bank’s financial results will be presented by CEO Riikka Laine-Tolonen and CFO Mika Heikkilä in a webcast today, on 28 July 2026, from 10:00 a.m. to 11:00 a.m. EEST. The event will be held in English. You can follow the webcast via this link. After the event, the recording and presentation will be published on our website.
Contacts
Riikka Laine-Tolonen, S-Bank's CEO, 010 767 9500, riikka.laine-tolonen@s-pankki.fi
S-Pankin viestintä, S-Bank Communications, +358 10 767 9300, viestinta@s-pankki.fi
About S-Bank Plc
S-Bank is a Finnish bank and part of S Group. We exist to give everyone the possibility of a little more wealth. We have more than three million customers and we know their day-to-day life. We bring convenience and value to our customers through our easy-to-use digital services, for example. Being a full-service bank, we offer support to our customers every day and at the turning points in their lives. s-pankki.fi
Attachments
Download announcement as PDF.pdf
S-Bank Plc Half-Year Report H1 2026.pdf
28.7.2026 09:00:07 EEST | S-Bank Plc |
Puolivuosikatsaus
Vakaa tuloskehitys jatkui
Liikevoitto laski 10,8 prosenttia 46,3 miljoonaan euroon (51,9)
Talletukset kasvoivat 10,7 miljardiin euroon (10,0*)
Antolainaus oli 9,5 miljardia euroa (9,4*)
Hallinnoitavat varat nousivat 9,3 miljardiin euroon (8,7* **)
Vakavaraisuussuhde nousi 25,5 prosenttiin (25,3*)
Aktiivisten asiakkaiden määrä nousi 896 000:een (822 000*)
* Vertailulukuna on käytetty vuoden 2025 vastaavan ajankohdan lukua. ** Hallinnoitavien varojen kokonaismäärässä on huomioitu S-Pankki Kiinteistöt Oy:n hallinnoima asiakasvarallisuus, joka on aiemmin ilmoitettu erikseen. Vertailutietoa on oikaistu vastaavasti.
Näkymät vuodelle 2026 (ennallaan)
Odotamme koko vuoden liikevoiton olevan samalla tasolla tai hieman alhaisempi kuin vuonna 2025. Strategiamme toteuttamiseen liittyvät kehityspanostukset säilyvät edelleen korkealla tasolla. Vuoden 2026 näkymiin liittyy epävarmuuksia toimintaympäristön, geopoliittisten jännitteiden, talouden, työllisyyden ja kiinteistömarkkinoiden kehityksen osalta.
Toimitusjohtaja Riikka Laine-Tolosen kommentit
Suomen taloudessa näkyi alkuvuonna aiempaa myönteisempiä merkkejä. Yksityinen kulutus piristyi, ja investoinnit sekä ulkomaankauppa vahvistuivat. Sekä yritysten että kuluttajien luottamus vahvistui kevään mittaan. Asuntomarkkinoilla alkuvuosi oli vaikea. Odotettu käänne ei tapahtunut, vaan asuntokauppojen määrä väheni edellisvuoteen verrattuna ja hinnat laskivat edelleen. Kesäkuussa Finanssivalvonta päätti nostaa asuntolainakaton 95 prosenttiin myös muille kuin ensiasunnon ostajille. Pidämme tätä tervetulleena muutoksena ja toivomme sen tukevan asuntomarkkinoiden tilannetta.
S-Pankin tuloskehitys jatkui toisella vuosineljänneksellä vakaana, ja tammi–kesäkuun liikevoitto oli 46,3 miljoonaa euroa.
Pankkiliiketoiminnassa talletuskantamme kasvoi 10,7 miljardiin euroon ja lainakanta 9,5 miljardiin euroon. S-Etukortti Visa-kortteja käytetään yhä aktiivisemmin, ja euromääräiset ostot kasvoivat tammi–kesäkuussa noin 11 prosenttia vuoden takaisesta. Asuntomarkkinoiden haastavasta tilanteesta huolimatta S-Pankilla oli asuntolainojen osalta vahva alkuvuosi verrattuna viime vuoteen. Uusien asuntolainojen määrä kehittyi hyvin suhteessa S-Pankin osuuteen suomalaisten asuntolainoista.
Varallisuudenhoitoliiketoiminnassa sijoitusmarkkinoiden positiivinen kehitys tuki asiakkaiden kiinnostusta sijoittamiseen. Hallinnoitavat varamme kasvoivat 9,3 miljardiin euroon ja S-Pankki-rahastojen osuudenomistajien määrä 538 000:een.
Palvelumalli uudistuu asiakaslähtöisesti
S-Pankki on matkalla entistä asiakaslähtöisemmäksi ja digitaalisemmaksi pankiksi. Palvelumallin uudistaminen on yksi merkittävimmistä koko pankkia koskevista muutoksista kuluvalla strategiakaudella.
Uudistuksen keskiössä on S-mobiili-sovellus, jonka rooli asiointikanavana kasvaa entisestään. Julkaisimme kuluneen vuosineljänneksen aikana S-mobiilissa jälleen useita uusia ominaisuuksia, kuten chatbotin, joka auttaa asiakkaitamme pankkiasioiden hoitamisessa ympäri vuorokauden. Suositulla sovelluksella on jo noin 2,7 miljoonaa yksittäistä käyttäjää, ja viikossa sitä käyttää noin 1,7 miljoonaa asiakasta.
Mahdollistamme mutkattoman digitaalisen asioinnin kehittämällä palveluitamme jatkuvasti ja tarjoamalla asiakkaille tukea niiden käyttöön. Samalla pyrimme huolehtimaan siitä, että mahdollisimman moni pystyisi käyttämään digitaalisia palveluita. Tulokset ovat rohkaisevia: esimerkiksi S-Pankin toimipisteillä digiopastusta saaneista asiakkaista peräti 93 prosenttia oli käyttänyt digitaalisia palveluitamme seuraavan kuukauden aikana.
Digitaalisten kanavien rinnalla parannamme asiakaskokemusta myös muissa asiointikanavissa. Helpotimme arjen raha-asioiden hoitamista laajentamalla käteispalveluiden tarjontaa kevään aikana. TalletusOtto-automaatit täydentävät S-ryhmän toimipaikoissa tarjottavia palveluita laajentamalla käteispalveluita ja tuomalla mutkattomuutta käteisen tallettamiseen.
Palkittua osaamista varallisuudenhoidossa
Varallisuudenhoidon asiantuntemuksemme sai hienon tunnustuksen, kun S-Pankki High Yield Eurooppa Korko -sijoitusrahasto sai jo viidennen kerran arvostetun LSEG Lipper Fund Awards Nordics -palkinnon. Rahasto palkittiin Pohjoismaiden parhaana eurooppalaisiin high yield -lainoihin sijoittavana rahastona viiden vuoden tarkastelujaksolla.
S-Pankki on tullut tunnetuksi myös vaikuttavuussijoitusten edelläkävijänä Pohjoismaissa. Huhtikuussa toimme markkinoille uuden vaikuttavuusrahaston, S-Pankki Social Finance I Ky – Kestävä työelämä. Rahasto tukee kestävän työelämän toteutumista rahoittamalla koulutukseen, työllisyyteen ja työurien pidentämiseen tähtääviä hankkeita. Meillä on entuudestaan useampi vaikuttavuusrahasto, joiden rahoittamien hankkeiden kautta on tuettu jo yli 10 000 henkilön työllistymistä.
Kasvua, kehitystä ja tyytyväisempiä asiakkaita
Vuoden 2026 ensimmäinen puolisko on ollut onnistunut monella mittarilla. Strategiamme on edennyt suunnitelmien mukaisesti, ja olemme tuoneet markkinoille useita uusia palveluita ja kehittäneet ratkaisuja, jotka tekevät asiakkaidemme arjesta entistä sujuvampaa.
Tämä työ näkyy positiivisesti sekä asiakastyytyväisyyden kasvuna että asiakkaiden aktiivisuuden lisääntymisenä. Kesäkuun lopussa meillä oli jo 896 000 aktiivista asiakasta. Myös asiointinsa S-Pankkiin keskittävien asiakkaiden määrä kasvoi: heitä oli katsauskauden lopussa 151 000. Aktiivisten asiakkaidemme suosittelutodennäköisyys on hyvällä tasolla, NPS 51.
Julkinen ostotarjous Oma Säästöpankin osakkeenomistajille
Katsauskauden jälkeen 9.7.2026 käynnistimme vapaaehtoisen julkisen käteisostotarjouksen kaikista Oma Säästöpankki Oyj:n liikkeeseen lasketuista ja ulkona olevista osakkeista. Ostotarjouksen tarjousaika on parhaillaan käynnissä, ja sen arvioidaan päättyvän 25.9.2026. Järjestelyn arvioidaan toteutuvan vuoden 2026 viimeisen neljänneksen aikana. Järjestelyn toteutuessa Oma Säästöpankista tulisi S-Pankin tytäryhtiö.
Tämä yrityskauppa olisi luonteva askel strategiamme toteuttamisessa, joka toteutuessaan tekisi S-Pankista entistä vahvemman vaihtoehdon asiakkaille. Yhdistämällä molempien pankkien vahvuudet voisimme tarjota entistä parempia palveluita ja asiakaskokemusta yhdistäen digitaalisen helppouden, henkilökohtaisen palvelun ja vahvan paikallisen läsnäolon.
Suurempi kokoluokka parantaisi mahdollisuuksiamme investoida pankin ja palveluiden kehittämiseen toimintaympäristössä, jossa asiakkaiden odotukset ja pankkitoimintaan kohdistuvat vaatimukset kasvavat jatkuvasti. Yhdistyminen loisi myös erinomaiset edellytykset laajentaa yritysliiketoimintaamme, mikä tekisi meistä entistä houkuttelevamman kumppanin yhä useammalle asiakkaalle.
Aiemmista yritysjärjestelyistä hankkimamme kokemus luo hyvät valmiudet toteuttaa mahdollinen yhdistyminen hallitusti, sujuvasti ja vastuullisesti sekä asiakkaiden että henkilöstön näkökulmasta.
Lämpimät kiitokseni asiakkaillemme, henkilöstöllemme, omistajillemme ja sijoittajillemme. Tästä on hyvä jatkaa kohti loppuvuotta.
Tammi–kesäkuu 2026
S-Pankki-konsernin liikevoitto laski 10,8 prosenttia ja oli 46,3 miljoonaa euroa (51,9). Katsauskauden tulos verojen jälkeen oli 37,0 miljoonaa euroa (40,0). Oman pääoman tuotto laski 7,1 prosenttiin (8,1)
Tuotot yhteensä olivat 194,8 miljoonaa euroa (198,1) ja laskivat 1,7 prosenttia.
Korkokate laski 5,7 prosenttia ja oli 136,5 miljoonaa euroa (144,7). Korkokatteen lasku tasaantui katsauskaudella. Korkotaso nousi maaliskuusta alkaen. Nettopalkkiotuotot kasvoivat 9,2 prosenttia ja olivat 52,2 miljoonaa euroa (47,8). Kun huomioidaan korttien nettopalkkioiden jaksotusmuutokset, yhteensä 2,9 miljoonaa euroa, vertailukelpoista kasvua oli 3,2 prosenttia. Sijoitustoiminnan nettotuotot olivat 1,2 miljoonaa euroa (0,7). Liiketoiminnan muut tuotot olivat 4,9 miljoonaa euroa (4,8).
Liiketoiminnan kulut olivat katsauskaudella yhteensä 138,2 miljoonaa euroa (134,3). Kasvu vertailukaudesta oli 2,9 prosenttia. Liiketoiminnan kuluista henkilöstökulujen osuus oli 54,1 miljoonaa euroa (48,3). Kasvuun ovat vaikuttaneet henkilöresurssien lisäys ja palkkakehitys.
Muut hallintokulut olivat 70,2 miljoonaa euroa (64,1). Kasvu johtui pääosin IT- ja markkinointikuluista, kortinvalmistus- ja konsulttikuluista sekä vuokratyövoiman käytöstä. Poistot ja arvonalentumiset aineellisista ja aineettomista hyödykkeistä olivat 9,7 miljoonaa euroa (9,9). Liiketoiminnan muut kulut olivat 4,1 miljoonaa euroa (12,0). Vertailukaudella liiketoiminnan muihin kuluihin sisältyi 7,7 miljoonaa euroa seuraamusmaksuja.
Katsauskaudella konsernin tuloslaskelmaan kirjattiin odotettavissa olevia ja lopullisia luottotappioita 17,1 miljoonaa euroa (17,3). Näiden tulosvaikutusta vähensivät saadut maksusuoritukset aiemmin kirjatuista luottotappioista. Kirjattuja peruutuksia eli palautuneita luottotappioita oli 6,9 miljoonaa euroa (5,4). Odotettavissa olevien ja lopullisten luottotappioiden nettotulosvaikutus oli näin ollen 10,2 miljoonaa euroa (11,8).
Talletuskanta oli katsauskauden päättyessä 10 665,9 miljoonaa euroa (10 170,8). Vaadittaessa maksettavia talletuksia oli katsauskauden päättyessä 9 480,8 miljoonaa euroa (9 271,8) ja määräaikaistalletuksia oli 1 185,2 miljoonaa euroa (899,0). Viimeisen 12 kuukauden aikana talletuskanta kasvoi 6,8 prosenttia. Henkilöasiakkaiden talletuskanta kasvoi 7,6 prosenttia vuotta aiemmasta ja oli 9 876,6 miljoonaa euroa. Yritysasiakkaiden talletuskanta laski 2,2 prosenttia vuotta aiemmasta ja oli 789,3 miljoonaa euroa.
S-Pankissa olevien talletussuojan piiriin kuuluvien korvattavien talletusten yhteismäärä oli katsauskauden lopussa 8 941,3 miljoonaa euroa (8 508,0).
Luottokanta oli katsauskauden päättyessä yhteensä 9 459,1 miljoonaa euroa (9 407,6). Viimeisen 12 kuukauden aikana luottokanta kasvoi 0,7 prosenttia. Henkilöasiakkaiden luottokanta kasvoi vuotta aiemmasta 1,1 prosenttia ja oli 8 245,7 miljoonaa euroa. Yritysasiakkaiden luottokanta laski 2,0 prosenttia vuotta aiemmasta ja oli 1 213,4 miljoonaa euroa.
Luottokannan ja talletusten suhdetta kuvaava anto-ottolainaussuhde oli 89 prosenttia (92).
Katsauskauden päättyessä pankilla oli saamistodistuksia yhteensä 1 175,9 miljoonaa euroa, kun niitä oli vuoden 2025 lopussa 1 045,6 miljoonaa euroa. Keskuspankkitalletukset ja käteiset varat olivat 2 841,0 miljoonaa euroa (2 535,3).
S-Pankin oma pääoma oli katsauskauden päättyessä 1 057,1 miljoonaa euroa. Vuoden 2025 lopussa omaa pääomaa oli 1 041,6 miljoonaa euroa. Oman pääoman muutokseen vaikuttivat katsauskauden tulos ja osingot, yhteensä 20,1 miljoonaa euroa (20,1). Omavaraisuusaste oli 7,7 prosenttia (7,9).
Hallinnoitavien varojen määrä oli katsauskauden päättyessä 9 302,8 miljoonaa euroa (9 325,7). Hallinnoitavien varojen kokonaismäärässä on huomioitu S-Pankki Kiinteistöt Oy:n hallinnoima asiakasvarallisuus, joka on aiemmin ilmoitettu erikseen. Vertailutietoa on oikaistu vastaavasti. Hallinnoitavista varoista S-Pankki-rahastojen osuus oli 5 715,2 miljoonaa euroa (5 671,6), varainhoitopääoman osuus 2 350,5 miljoonaa euroa (2 473,4), konsernin ulkopuolisten rahastojen osuus 859,6 miljoonaa euroa (795,7) ja S-Pankki Kiinteistöt Oy:n hallinnoimien varojen osuus 377,6 miljoonaa euroa (375,1). S-Pankki-rahastojen nettomerkinnät olivat katsauskaudella -154,8 miljoonaa euroa, kun vastaava luku oli vuotta aiemmin 365,8 miljoonaa euroa.
Keskeisimmät tunnusluvut
1-6/2026
1-6/2025
Muutos
Q2 2026
Q2 2025
Muutos
Korkokate (M€)
136,5
144,7
-5,7 %
70,2
71,7
-2,1 %
Nettopalkkiotuotot (M€)
52,2
47,8
9,2 %
26,9
24,2
11,0 %
Tuotot yhteensä (M€)
194,8
198,1
-1,7 %
99,8
98,0
1,9 %
Kulut yhteensä (M€)
-138,2
-134,3
2,9 %
-70,6
-65,6
7,7 %
Arvonalentumiset (M€)
-10,2
-11,8
-13,3 %
-5,3
-4,4
19,2 %
Liikevoitto (M€)
46,3
51,9
-10,8 %
23,9
28,0
-14,6 %
Kulu-tuottosuhde*
0,71
0,68
0,03
0,71
0,67
0,04
30.6.2026
31.12.2025
Muutos
Velat asiakkaille, talletukset (M€)
10 665,9
10 170,8
4,9 %
Saamiset asiakkailta, antolainaus (M€)
9 459,1
9 407,6
0,5 %
Saamistodistukset (M€)
1 175,9
1 045,6
12,5 %
Oma pääoma (M€)
1 057,1
1 041,6
1,5 %
Odotettavissa olevat luottotappiot (M€)
49,9
49,3
1,4 %
Hallinnoitavat varat (M€) **
9 302,8
9 325,7
-0,2 %
Oman pääoman tuotto (%)
7,1
8,2
-1,2
Koko pääoman tuotto (%)
0,5
0,6
-0,1
Omavaraisuusaste (%)
7,7
7,9
-0,2
Vakavaraisuussuhde (%)
25,5
25,3
0,2
* Kulu-tuottosuhde on 30.6.2026 tilanteessa laskettu katsauskauden toteuman mukaan. Aiempi laskentatapa on ollut 12 kuukauden liukuva laskenta. Vertailutiedot on oikaistu vastaavasti. ** Hallinnoitavien varojen kokonaismäärässä on huomioitu S-Pankki Kiinteistöt Oy:n hallinnoima asiakasvarallisuus, joka aiemmin ilmoitettu erikseen. Vertailutietoa on oikaistu vastaavasti.
Pilari 3 -raportti
S-Pankin englanninkielinen riski- ja vakavaraisuusraportti Pillar 3 Half-year Report 2026 on julkaistu Euroopan pankkiviranomaisen ylläpitämällä Pillar 3 Data Hub -tiedonkeruualustalla.
Webcast tuloksesta
S-Pankin tuloksen esittelevät toimitusjohtaja Riikka Laine-Tolonen sekä talousjohtaja Mika Heikkilä tänään 28.7.2026 kello 10.00–11.00 pidettävässä webcast-lähetyksessä. Tilaisuus pidetään englanniksi. Webcastia voi seurata tämän linkin välityksellä. Tilaisuuden jälkeen tallenne ja esitys julkaistaan verkkosivuillamme.
Yhteyshenkilöt
Riikka Laine-Tolonen, S-Pankin toimitusjohtaja, 010 767 9500, riikka.laine-tolonen@s-pankki.fi
S-Pankin viestintä, +358 10 767 9300, viestinta@s-pankki.fi
Tietoja julkaisijasta S-Bank Plc
S-Pankki on kotimainen pankki ja osa S-ryhmää. Olemme olemassa siksi, että jokaisella olisi mahdollisuus vähän rahakkaampaan huomiseen. Meillä on yli kolme miljoonaa asiakasta ja tunnemme asiakkaidemme arjen. Tuomme siihen helppoutta ja hyötyä muun muassa helppokäyttöisten digitaalisten palveluidemme avulla. Täyden palvelun pankkina olemme tukena elämän pienissä ja suurissa käännekohdissa. s-pankki.fi
Liitteet
Lataa tiedote pdf-muodossa.pdf
S-Pankki Oyj puolivuosikatsaus H1 2026.pdf
